你的共同基金表現究竟如何？
計算共同基金投資組合的業績回報僅僅是業績評估的起點。雖然投資組合的絕對收益可能令大多數投資者滿意，但爲了確定每類資產相對於其基準和同類資產的表現，還應進行更全面的評估。那麼，您的投資組合究竟表現如何呢？請繼續閱讀，一探究竟。共同基金的股票同業比較股票基金同業比較羣體的發展速度與基金管理風格的演變速度一樣快。
互惠基金指南
動量基金
什麼是動量基金動量基金是一種根據盈利或股價走勢等當前趨勢進行投資的基金。這類基金的管理人會投資於具有積極動能的公司，也可能做空具有消極動能的公司的股票。動量基金詳解動量基金可能帶來高回報，但需要高度監控，因爲動量因素可能具有短期性，並導致方向性變化。
清算的憂鬱：當共同基金關閉時
共同基金清算，也稱爲“全面關閉”，絕非好事。清算涉及出售基金的所有資產，並將所得款項分配給基金股東。往好了說，這意味着股東被迫在非自願的時間出售基金；往壞了說，這意味着股東不僅會遭受損失，還要繳納資本利得稅。
雙重用途基金定義
什麼是雙重用途基金？雙用途基金是一種封閉式基金，同時持有普通股和優先股。此類基金的投資者旨在兼顧兩者的優勢：普通股通常是尋求股票價值隨時間增長的投資者的選擇。普通股可能會也可能不會向股東支付股息。優先股適合希望獲得定期股息的投資者。這類股票通常能保值，但價格上漲空間不大。
理柏評級系統解析
你可能熟悉“與理柏平均指數相比”這句話，它經常出現在許多電視和廣播的共同基金廣告中。當一家共同基金公司吹噓其某款產品“跑贏”理柏平均指數時，聽起來確實很吸引人，即使很多聽衆並不瞭解這句話背後的含義。理柏平均指數是理柏公司（Lipper, Inc.）的產品，該公司同時還發布理柏評級系統。
什麼是浮動利率基金？定義、示例和侷限性
什麼是浮動利率基金？浮動利率基金是指投資於支付浮動利率的金融工具的基金。浮動利率基金可以是共同基金或交易所交易基金（ETF），其投資標的債券和債務工具的利息支付會隨基準利率水平波動。通常，固定利率投資能夠提供穩定且可預測的收益。然而，隨着利率上升，由於固定利率投資的收益固定不變，其收益表現會落後於市場整體水平。
市場中性基金：定義、運作方式與示例
什麼是市場中性基金？市場中性基金是一種對沖基金，其目標是無論市場行情是上漲還是下跌，都力求盈利，通常通過配對的多空頭寸或衍生品來實現。這類基金旨在無論市場環境如何，都能獲得正收益，因此具有一定的市場風險緩解作用。要點總結市場中性基金指的是一種對沖基金策略，其目標是無論市場狀況如何，都能獲得高於平均水平的回報。
先鋒生活策略成長基金前四大持倉
在指數基金領域，先鋒集團從一開始就處於領先地位。1976年，它推出了首隻指數型共同基金——先鋒500指數基金（VFIAX）。十年後，該集團又推出了先鋒全債券市場指數基金（VBTLX）。爲了尋求創新，先鋒集團推出了LifeStrategy Funds，這是一款指數基金中的指數基金。
熊市基金
什麼是熊市基金？熊市基金是一種投資者在市場低迷時期尋求更高回報的共同基金。熊市基金可以是主動管理型的，也可以是追蹤指數的。例如，指數熊市基金追蹤的是指數的反向走勢。熊市基金對那些希望對沖市場下跌風險的投資者來說往往很有吸引力。熊市基金也適用於短期投資。要點總結：熊市基金是一種旨在市場低迷時期提供更高回報的共同基金。
第一隻共同基金是什麼？
雖然尚無定論，但許多人認爲第一隻共同基金的創立可以追溯到荷蘭商人阿德里安·範·凱特維奇。1774年，範·凱特維奇推出了名爲“Eendragt Maakt Magt”（意爲“團結就是力量”）的基金。這隻新的封閉式基金允許潛在投資者購買基金份額，直至2000份份額全部售罄。
SEC 表格 24F-2NT
什麼是 SEC 表格 24F-2NT？ SEC 24F-2NT 表格是用於向美國證券交易委員會 (SEC) 通報額外證券銷售情況的文件。投資管理公司，例如共同基金，如果出售的股份數量超過其註冊文件中最初披露的數量，則必須提交 SEC 24F-2NT 表格。
共同基金打包服務
什麼是共同基金組合投資？共同基金組合服務，也稱爲共同基金諮詢計劃或組合賬戶，是一種財富管理服務，旨在爲投資者提供個性化建議和豐富的共同基金選擇。共同基金組合服務通常由全方位服務的經紀公司提供。投資者通常可以從一系列共同基金中進行選擇，這些基金通常享有銷售費用折扣。投資者需爲整個賬戶支付年度費用，稱爲組合服務費。
您的共同基金安全嗎？
和數百萬投資者一樣，您很可能持有您認爲本質上較爲保守的共同基金，例如多元化股票基金和債券基金。然而，基金經理可能在您的基金組合中持有衍生品，而您卻毫不知情。這有什麼關係呢？好消息是，衍生品可以提高收益。壞消息是，它們也會帶來風險和稅務負擔的增加。
市場中性策略：定義、策略運作方式、風險與收益
什麼是市場中性？市場中性策略是一種投資策略，投資者或投資經理試圖從一個或多個市場的價格上漲和下跌中獲利，同時試圖完全避免某些特定形式的市場風險。市場中性策略通常通過對不同的股票採取匹配的多頭和空頭頭寸來實現，從而提高通過選股取得好成績獲得的收益，並降低因市場整體波動造成的損失。
多空基金：含義、概述、示例
什麼是多空基金？多空策略基金是一種同時持有多頭和空頭頭寸的共同基金或對沖基金，通常投資於特定的市場板塊。這類基金經常運用槓桿、衍生品和空頭頭寸等多種另類投資技巧，買入相對低估的證券，賣出高估的證券。多空策略基金也可能被稱爲增強型基金或130/30基金。
貨幣市場基金：定義、運作方式、優缺點
什麼是貨幣市場基金？貨幣市場基金是一種投資於高流動性、短期工具的共同基金。這些工具包括現金、現金等價物以及信用評級高、期限短的債券（例如美國國債）。貨幣市場基金旨在爲投資者提供高流動性和極低風險的投資機會。貨幣市場基金也稱爲貨幣市場共同基金。雖然名稱相似，但貨幣市場基金與貨幣市場賬戶（MMA）並不相同。
聚焦基金
什麼是集中基金？集中型基金是指持有相對較少種類且在某些方面相似的股票或債券的共同基金。顧名思義，集中型共同基金專注於有限數量的股票和有限的幾個行業，而不是持有廣泛或多元化的倉位組合。集中型基金通常持有大約20-30家或更少的公司，而許多基金持有超過100家公司的倉位。
三大材料股票共同基金
材料行業（有時也稱爲基礎材料行業）的股票共同基金專注於從事礦產、金屬、森林、化學品、塑料和其他自然資源加工、採收或製造的公司。基礎材料行業對供需波動敏感，因爲黃金或其他金屬等原材料的價格通常受需求驅動。基礎材料行業與公用事業或能源行業之間存在一些交叉。
主權財富基金：簡介
隨着越來越多的國家設立主權財富基金並投資於知名公司和資產（其中一些國家的做法更爲透明），主權財富基金備受關注。這引發了人們對這些基金對全球經濟影響的廣泛擔憂。因此，瞭解主權財富基金的真正含義及其起源至關重要。重點摘要主權財富基金是各國將過剩資本投資於市場或其他投資的一種方式。
單位投資信託（UIT）：定義及投資方法
什麼是單位投資信託（UIT）？單位投資信託 (UIT)是一種投資公司，在特定期限內向投資者提供固定投資組合（通常由股票和債券組成）作爲可贖回單位。其旨在提供資本增值和/或股息收入。單位投資信託以及共同基金和封閉式基金都被定義爲投資公司。