投資
大宗交易
- 什麼是大宗交易？大宗交易是一種大型的、私下協商的證券交易。大宗交易安排遠離公開市場，以減少對證券價格的影響。它們通常由對沖基金和機構投資者通過投資銀行和其他中介機構進行，但高淨值合格投資者也可能有資格參與。紐約證券交易所和納斯達克將大宗交易定義為涉及至少 10,000 股股票或價值超過 200,000 美元的股票。
註冊代表 (RR)
- 什麼是註冊代表 (RR)註冊代表 (RR) 是為面向客戶的金融公司（例如經紀公司）工作並擔任交易投資產品和證券的客戶的代表的人。註冊代表可被聘為經紀人、財務顧問或投資組合經理。註冊代表必須通過許可測試，並受金融業監管局 (FINRA)和證券交易委員會 (SEC)的監管。 RR 還必須遵守適用性標準。
主要訂單
- 什麼是主訂單？本金訂單一詞是指經紀自營商為自己的賬戶買入或賣出的訂單，而不是為經紀商的客戶進行交易。主要訂單由經紀自營商自行承擔風險。經紀自營商必須通知交易所在的交易所。這些在交易所登記為主要訂單，以保護投資者免受可能的內幕交易活動。摘要主訂單是經紀自營商為自己的賬戶買賣而不是為其客戶進行交易的訂單。
分桶定義
- 什麼是分桶？ Bucketing 是一種不道德的做法，經紀人通過誤導客戶執行特定交易來獲取利潤。具體來說，它是指經紀人確認請求的交易已經發生而沒有實際執行該訂單的情況。然後經紀人嘗試以比向客戶報價更優惠的價格執行訂單。然後經紀人將這兩個價格之間的價差作為利潤保留，而不向他們的客戶透露這一事實。
取消定義
- 什麼是取消？在經紀服務的背景下，取消是經紀人向客戶發送的通知，通知他們已經進行了錯誤的交易並正在糾正。在處理取消時，行業最佳實踐要求經紀商保留為糾正錯誤交易而採取的所有行動的詳細記錄。摘要當發生影響客戶交易之一的錯誤時，經紀人會向其客戶發送取消通知。經紀人有責任及時發送取消通知並立即開始糾正錯誤。
做市商定義
- 什麼是做市商？做市商一詞是指積極報價特定證券的雙邊市場的公司或個人，提供買入和賣出（稱為要價）以及每個市場的市場規模。做市商為市場提供流動性和深度，並從買賣差價中獲利。他們也可以為自己的賬戶進行交易，這被稱為本金交易。重點摘要做市商是為自己的賬戶買賣證券的個人參與者或交易所成員公司。
經紀賬戶
- 什麼是經紀賬戶？經紀賬戶是一種安排，其中投資者將資金存入有執照的經紀公司，該公司代表客戶進行交易。儘管經紀公司執行訂單，但資產屬於投資者，他們通常必須將賬戶產生的任何資本收益作為應稅收入申報。概要投資者有不同的需求，應相應地選擇他們的經紀公司。
關聯人定義
- 什麼是關聯人？在期貨交易中，“關聯人”一詞是指受僱於經紀人或交易商，履行銷售或監督銷售職責的特定人員。文員和行政人員不包括在內。相關人員基於其特定角色和/或職能受某些監管標準的約束。關鍵點關聯人是指受僱於參與銷售或銷售監督的經紀/交易商公司從事期貨交易的人員。這些人對可能不公開的訂單流有看法。他們需要在監管機構註冊。
託管期貨賬戶定義
- 什麼是託管期貨賬戶？託管期貨賬戶是一種另類投資工具。它在結構上類似於共同基金，只是它專注於期貨合約和其他衍生產品。在美國，託管期貨賬戶的提供者受商品期貨交易委員會(CFTC) 和國家期貨協會(NFA) 的監管。關鍵點託管期貨賬戶是一種持有衍生證券的投資基金。
訂單拆分定義
- 什麼是訂單拆分？訂單拆分一詞是指將大訂單分成一系列較小訂單的做法。這使得證券交易（無論是買入還是賣出）都可以輕鬆進行，並且還可以使訂單有資格進行更快速的交易執行。當市場流動性可能不足以滿足大訂單時，訂單拆分會有所幫助。納斯達克的證券訂單通過一個特殊的系統進行拆分，而其他交易所則通過股票經紀人進行。
股市定義
- 什麼是股市？股票市場泛指交易所和其他進行上市公司股票買賣和發行的場所的集合。此類金融活動是通過制度化的正式交易所（無論是實體的還是電子的）或通過在一套明確的法規下運作的場外交易 (OTC)市場進行的。雖然“股票市場”和“證券交易所”這兩個術語經常互換使用，但後者通常包含前者的一個子集。
協商交易系統 (NDS)
- 什麼是協商交易系統 (NDS)？協商交易系統 (NDS) 是由印度儲備銀行(RBI) 運營的電子交易平台，旨在促進政府證券和其他類型貨幣市場工具的發行和交換。 NDS 的目標是減少因電話訂單和手工文書工作而導致的低效率，同時提高所有市場參與者的透明度。關鍵點協商交易系統 (NDS) 促進了印度政府證券的交易和交易。
房地產投資信託基金 (REIT)
- 房地產投資信託基金類型比較房地產投資信託基金類型控股公平擁有並經營創收房地產抵押持有不動產抵押貸款雜交種擁有房產並持有抵押貸款房地產投資信託基金可以根據其股票的購買和持有方式進一步分類：公開交易的房地產投資信託基金。公開交易的房地產投資信託基金的股票在全國證券交易所上市，由個人投資者買賣。
成長股定義
- 什麼是成長股？成長股是指公司的任何股票，預計其增長率將大大高於市場平均增長率。這些股票一般不派息。這是因為成長型股票的發行人通常是希望將其積累的任何收益再投資以在短期內加速增長的公司。當投資者投資於成長型股票時，他們預計他們將在未來最終出售股票時通過資本收益來賺錢。
羅素 200 強指數定義
- 什麼是羅素 200 強指數？羅素 3000 是一種資本加權股票市場指數。它的目標是成為整個美國股市的晴雨表。羅素 200 強指數是羅素 3000指數中最大的 200 家公司的指數。它通常用作美國超大盤股 ( megacap ) 股票的基準指數。
認購權定義
- 什麼是訂閱權？認購權是公司現有股東通過以或低於市場價格認購新股發行而保留相等百分比所有權的權利。認購權通常通過使用配股來執行，這允許股東以通常低於股票當前交易價格的價格交換普通股股份的權利。認購權也稱為股東的“認購特權”、“優先購買權”或“反稀釋權”。認購權發行增加了市場上的股票數量，從而導致每股價值的稀釋。
後續發售
- 什麼是後續發行？後續發行是指公司通過首次公開募股（IPO）上市後增發股票。因此，後續發行由已經公開交易的公司或現有股東進行。這些產品通常通過二級市場在證券交易所進行，尤其是在向公眾提供時。它們通常用於籌集資金或增加現金儲備。因此，它們可能採取稀釋或非稀釋產品的形式。
市場換算價格定義
- 什麼是市場轉換價格？市場轉換價格是投資者在行使選擇權將可轉換證券（通常是債券或優先股）轉換為普通股時支付的每股金額。市場轉換價格是通過將可轉換證券的市場價格除以其轉換比率來計算的。要點市場轉換價格是投資者在行使將可轉換證券轉換為普通股的選擇權時為股票支付的金額。
可轉換優先股定義和示例
- 什麼是可轉換優先股？可轉換優先股是一種優先股，其持有人可選擇在預定日期後將股份轉換為固定數量的普通股。大多數可轉換優先股是應股東要求交換的，但有時有一項規定允許公司或發行人強制轉換。可轉換優先股的價值最終取決於普通股的表現。重點摘要可轉換優先股是一種支付股息的優先股，可以在指定時間後以固定的轉換比率轉換為普通股。
優先股定義
- 什麼是優先股？優先股，通常稱為優先股，是公司股票的股份，在普通股股利發放之前已向股東支付股利。如果公司破產，優先股股東有權在普通股股東之前從公司資產中獲得報酬。大多數優先股都有固定的股息，而普通股一般沒有。優先股股東通常也不擁有任何投票權，但普通股股東通常擁有。