如何理解指数平滑异同平均线?

  |  

指数平滑异同平均线(MovingAverageConvergenceDiver一gence,MACD)是由查拉尔.阿佩尔(GeraldApple)发明的一种研判股票买卖时机、跟踪股价运行趋势的技术分析工具。用来研判买卖股票的时机,预测股票价格涨跌的技术分析指标。

MACD研究的是移动平均线的波动。在讲均线的时候我们讲过,移动平均线分久必合、合久比分,MACD就是利用快速(短期)和慢速(长期)移动平均线及其聚合与分离的大小来判断未来的趋势变化。因此,MACD在趋势判断中有非常突出的表现。原理很复杂,关键还在运用。

MACD指标主要是通过DIF和MACD值及其所处的位置、DIF和MACD的交叉情况、红柱状的收缩情况和MACD图形的形态这四个大的方面研判来分析判断行情。其中,DIF是核心,DEA是辅助。DIF是快速平滑移动平均线(EMA1)和慢速平滑移动平均线(EMA2)的差。BAR柱状图在股市技术软件上是用红柱和绿柱的收缩来研判行情。

MACD的基本使用原则:

DIF与DEA的观察(如图所示)

DIF和MACD的交叉(如图所示)

MACD观察

一般我们会用DIF值减DEA值而绘制成柱状图,也就是MACD,也称为BAR,红柱表示正值,绿柱表示负值。从定义得知,MACD衡量的其实是DIF线和MACD之间的距离大小,也就是短期均线与中期均线之间的分离性。

(1)红柱为做多信号,当红柱状持续放大时,说明短期均线持续加快领先中期趋势,表明股市处于强势多头中,股价仍将继续上涨,这时应持股待涨或短线 买入股票,直到红柱无法再放大时才考虑卖出,如图所示。

(2)绿柱为空头信号,当绿柱状持续放大时,说明短期均线持续加快下跌,表明股市强势的空头行情之中,股价仍将继续下跌,这时应持币观望或卖出股票,直到绿柱开始缩小时才可以考虑重新买入,如图所示

(3)当红柱开始缩小时,表明快速均线开始向中期均线靠拢,显示市场做多力量的衰减,此时,多头波段面临结束或调整,股价有回调的压力,最好选择减仓或出清手中个股而不是 买入股票,如图左框所示。

(4)当绿柱开始缩小时,同样显示的快速均线开始向中期均线靠拢,但反映的是市场做空力量的衰减,此时,空头波段面临结束或反弹,股价有重新回暖的可能,这时可以开始考虑 买入股票而不是再次杀跌,如图右框所示。

(5)当红柱面临消失、绿柱开始放出时,显示快速均线即将跌破慢速均线,这是股市中期转弱的信号,股价将有加速下跌的可能.这时应选择减仓或离场,信号通常伴随对阻力位置的突破,如图左侧所示。

(6)当绿柱开始消失、红柱开始放出时,显示快速均线即将上穿慢速均线,这是股市中期转强的信号,股价未来可能出现加速上涨,可以选择 买入或加仓,信号通常伴随对支撑位置的跌破,如图右侧所示。

MACD的背离

MACD指标的图形形态也可以用来观察行情的转折,包括双头双底等常规顶底形态,其中最重要的是背离形态的观察。指标背离和量价背离一样,就是指价格和指标之间的走势分化。

(1)顶背离:当股价K线图上的股票走势一峰比一峰高,股价一直在向上涨,而MACD指标图形上的由红柱构成的图形的走势是一峰比一峰低,即当股价的高点比前一次的高点高、而MACD指标的高点比指标的前一次高点低,这叫作顶背离现象。顶背离现象一般是股价在高位即将反转转势的信号,表明股价短期内即将下跌,是卖出股票的信号,如图所示。

(2)底背离:一般出现在股价的低位区。当股价K线图上的股票走势是股价还在下跌,而MACD指标图形上的由绿柱构成的图形的走势是一底比一底高,即当股价的低点比前一次低点低,而指标的低点却比前一次的低点高,这叫作底背离现象。底背离现象一般是预示股价在低位可能反转向上的信号,表明股价短期内可能反弹向上,是短期买入股票的信号,如图所示。

在实践中,MACD指标的背离般出现在强势行情中比较可靠,股价在高价位时,通常只要出现一次背离的形态即可确认为股价即将反转,而股价在低位时,般要反复出现几次背离后才能确认。因此,MACD指标的顶背离研判的准确性要高于底背离,这点投资者要加以留意。

推荐阅读

相关文章

中继型涨停指的是什么?中继型涨停的操作要点有哪些?

中继型涨停是指对原上涨趋势的继续或加速运行,它不改变股价原来的运行态势,只改变股价原有运行态势的角度和方式。这种涨停一般是在大盘出现震荡走势时,个股形成横盘整理后,所出现的涨停走势。

涨停板卖出法:倾盆大雨卖出法

市场中研究股票买点的朋友很多,但往往都忽略了对卖点的细节把握,只有在买卖衔接的很流畅的情况下,才能获得差价的利润;据百晓生了解,很多朋友一开始入场时是盈利的,但随着贪念四起,盈利时不卖出,破位亏损时又心存侥幸,终酿成大亏的悲剧。

均线修复的技术含义

均线修复的技术含义有以下几点。(1)被动修复是股价或指数极强或极弱的表现。一般情况下,均线被动修复之后,股价或指数将会继续沿原来的方向运行。交易者应继续持股不动或持币观望。如图1所示,鲁泰A(000726)。连续强势上涨。股价远离均线,市场内获利盘的抛压越来越大。但股价并未因抛压而下跌,而是横向整理,进行被动修复。

面临120日均线的个股易涨停吗?

120日均线是股价走势的灵魂线,不管是短线、中尸还是长线投资者,都视120日均线为重要的均线。短线:120日均线是一道坎,很强的阻力,需要通过不断的洗盘,放量才能突破;中长线:120日均线是一道防线,有很强的支撑。

三处MACD指标在零轴以上金叉情况的案例详解

如图所示。 图5-19 深物业A走势图图5-19深物业A(000011)的一段走势图,图中标记了三处MACD指标在零轴以上金叉的情况。其中有两处是符合定义要求的,即1号金叉和2号金叉;3号金叉虽然快慢线在零轴以上,但它不属于在零轴以上金叉的情况。

什么是K线上涨尽头线卖出形态?K线上涨尽头线的实战案例

经常关注本公众号的朋友们,一定都知道K线下跌尽头线买入形态。其实与之对应的还有一种K线卖出形态,也就是接下来小编要讲解的K线上涨尽头线卖出形态。

“5周均线金叉60周均线”买入模式的技术要点、技术原理、适用对象和买入要点是什么?

一、技术要点1.5周均线金叉60周均线:60周均线下行趋势趋缓、走平或走多,股价放量突破60周均线压制,站上60周均线,5周均线向上金叉60周均线。

月线136均线交易系统起涨点买入法

月线136均线交易系统起涨点买入法技术特征第一,和传统的起涨技术不同,月线136均线交易系统的起涨点不是以均线金叉来计算的,而是以股价有效突破均线系统压制来计算的。如下图所示。第二,月线起涨点的选择,以10月均线走平,并且明显的放量穿越10月均线为准。

长线投资常用理论植树理论_长线经典股谱解密_

有一位股民朋友在2010年3月12日那天和笔者提起了植树理论,他说现在小树苗都变成参天大树了,已经找不到合适的小树苗了,他已经开始在等了!的确,我也认同他的观点,既然找不到合适的小树苗了,就应该十分耐心地等待,等待大跌之后小树苗们的重新出现,这是一个非常明智的选择。

什么是均线凹凸?均线的凸凹的作用

均线的凸凹的作用:凸凹形态是指均线的弯曲方向与弯曲度。可以分为三种形态,上凸(下凹),下凸(上凹)及直线。一个铁锅倒着放的样子,叫上凸(下凹),一个铁锅正着放的样子,叫下凸(上凹)。直线:没有弯曲的时候,叫直线。 如果股价起涨时均线处于下凸(上凹)状态,为最理想的起涨点,所有的起飞点均为此形态。

相关词条

半导体

什么是半导体?半导体是一种通常由硅构成的材料产品,其导电性比绝缘体(如玻璃)强,但比纯导体(如铜或铝)弱。它们的导电性和其他特性可以通过引入杂质(称为掺杂)来改变,以满足其所在电子元件的特定需求。半导体也被称为半导体或芯片,存在于计算机、智能手机、家用电器、游戏硬件和医疗设备等数千种产品中。

蓝筹指数定义

什么是蓝筹指数?蓝筹股指数是追踪 知名且财务状况稳定的上市公司的股票,称为蓝筹股。蓝筹股为投资者提供稳定的回报,使其成为理想的投资对象,并被视为衡量行业或经济相对实力的指标。蓝筹指数是领头羊,这意味着新闻报道和分析师倾向于每天强调主要指数的表现,例如标准普尔 500 指数和道琼斯工业平均指数(DJIA)。