2025年10月29日，北京一家法院以涉嫌非法持有美元证券交易（USDT）为由，判处五人入狱。检方称，该团伙涉嫌非法持有约12亿元人民币（约合1.66亿美元）的USDT。检方援引最高人民检察院的指导意见提起诉讼。
法院认定被告将人民币兑换成USDT ，并将代币转移到境外，绕过了官方渠道。当局认定此行为构成伪装的外汇交易，违反了反洗钱和外汇管制规定。
主要策划者被判处四年六个月有期徒刑，并处罚金20万元人民币。两名同伙被判处三年九个月有期徒刑，并分别处罚金15万元人民币；两名下级成员被判处两年十一个月有期徒刑，并分别处罚金10万元人民币。法院判令没收约50万元人民币的赃款。
检方指出，将人民币兑换成稳定币，然后再转移到境外进行兑换，是规避资本管制的一种手段。官员强调，利用大量泰达币（Tether）进行跨境资金转移，可能使有组织运营者承担刑事责任。
国家机关加大了起诉力度，并加强了公众指导。正如一份报告指出，最高人民检察院警告称，“虚拟货币境外交易活动”可能构成非法金融活动，重申了其严厉立场。
是的。场外交易平台和支付通道，尤其是那些促成大量资金流入并将人民币兑换成USDT的平台，可能会面临更严格的合规检查和监管关注。
密切关注国家外汇管理局的声明和检察机关的通告，以获取切实可行的指导。注意：各公司应审查反洗钱控制措施和交易对手的KYC流程，以降低风险敞口。
简而言之：此案凸显了在中国资本管制和更广泛的加密货币打击行动中，大额稳定币转账是重点执法领域。市场参与者必须预料到跨境USDT转账将持续受到审查。