ARK Invest 創下歐洲紀錄：其在歐洲通過 UCITS 工具管理的資產已超過10 億美元，彰顯了主題資產管理領域罕見的加速發展。這一消息近期在倫敦發佈，並經ARK Invest Europe確認。此前，該基金的資產規模較年初的 4.46 億美元大幅增長，主要得益於專注於人工智能、機器人技術和環境影響領域的資金流入。在此背景下，彭博社的數據突顯了歐洲 UCITS 領域主題策略的強勁勢頭。市場信號清晰可見。
根據我們研究團隊收集的歐洲UCITS資金流動數據，這種加速在2025年2月至7月期間尤爲明顯，認購主要集中在少數核心ETF上。我們諮詢的市場分析師指出，在歐洲推出新基金以及機構市場營銷活動，如何提升了主要市場（倫敦、Xetra、阿姆斯特丹）的零售滲透率。
這一里程碑對歐洲市場爲何重要
超越象徵性門檻表明，對具有每日流動性並符合歐洲監管要求的UCITS格式的可擴展主題投資的需求日益增長。即便如此，這一趨勢也重新點燃了對歷史悠久主題股票管理公司的挑戰，使具有結構性增長潛力的高波動性利基市場重新成爲焦點。對於多資產投資組合而言，資產管理規模的擴大可以轉化爲更高的交易量、更穩定的利差以及對主題ETF更有效的跟蹤；然而，仍然有必要對行業集中度和利率敏感性進行風險分析。總體而言，隨着資產管理規模的增加，市場深度趨於改善。
ARK 在歐洲推出的 UCITS 包括哪些內容
ARK Invest Europe（網址： europe.ark-funds.com ）旗下管理兩條不同的投資線： ARK投資線，專注於技術創新的主動管理；以及Rize by ARK Invest投資線，提供專注於影響力和可持續性的指數化解決方案。在此背景下，該組合允許“主動”和“指數”主題投資，並可整合到多元化投資組合中。
簡要定義： – UCITS：歐洲統一基金規則，保護散戶投資者。 – AUM：管理資產，以美元表示。
更新的關鍵數字
- ARK Invest Europe 的總資產管理規模： > 10 億美元（最近公佈，2025 年 7 月更新）
- 年初資產管理規模：4.46億美元（2025年初記錄）
- ARK Line：5.89億美元；年初至今淨流入+3.95億美元
- Linea Rize：4.13億美元
- Rize Impact Calculator：正在發佈，預計於 2025 年 9 月發佈
推動流量的產品
該系列重點關注人工智能、機器人、生物技術和環境解決方案相關的戰略。旗艦產品包括：
- ARK Innovation UCITS ETF ：淨流入+1.89億美元；AUM達2.97億美元，從2900萬美元起步，增長+932%。
- ARK人工智能與機器人UCITS ETF ：淨流入+1.86億美元；目前AUM爲2.66億美元，年初至今增長+721%。
- Rize Environmental Impact 100 UCITS ETF ：淨流入+3300萬美元；AUM達到1.15億美元，變化+69%。
- ARK Genomic Revolution UCITS ETF ：淨流入+2000萬美元；AUM增加，年初至今預計增長+544%。
對行業和競爭態勢的影響
ARK 的歐洲勢頭與iShares 、 Amundi和WisdomTree等公司推出的主題 ETF 已覆蓋人工智能、自動化和氣候主題等領域的情況相契合。能否保持資金流動將取決於研究的有效性、風險管理以及與現有主題基準相比的產品差異化。在此背景下，預期效果是歐洲交易所對專注於人工智能和基因組學的工具的流動性將有所提升，同時人們也越來越關注“影響力”指數的質量以及與環境目標的一致性指標。
需要監測的風險和因素
- 集中度：主題投資組合傾向於集中於少數幾隻領先股票。
- 估值：人工智能/生物技術領域的高倍數可能會放大虧損。
- 流動性：如果發生贖回，尤其是中小型股，影響會非常明顯。
- 監管：SFDR 規則的發展以及與環境影響相關的披露可能會改變資產的構成；關注 2025-2026 年預計的監管更新。
- 貨幣：美元風險敞口對歐元/美元匯率變動敏感。
績效與同行比較：值得關注的內容
爲了進行全面評估，與年初至今的收益、波動率、最大回撤和跟蹤誤差（對於指數化ETF）相關的數據至關重要，並且要與投資主題保持一致。一個有用的比較範圍涵蓋人工智能/機器人領域（iShares和WisdomTree ETF運營的領域）以及環境和影響領域，並與歐洲主要的低碳指數進行比較。值得注意的是，KID/PRIIP的招股說明書和官方產品說明書提供了歷史序列和方法，可以深入分析計算期、參考基準和總成本。
技術平臺是研究的核心
ARK 的股票選擇主要關注五大基本支柱：人工智能和機器人技術、能源存儲、基因組學和多組學、自動駕駛出行以及區塊鏈和數字基礎設施。其基本論點是，加速採用這些技術可以轉化爲長期收入增長。
血統和重要里程碑
近期，ARK 管理的資產規模突破 10 億美元，也標誌着其歐洲戰略的重要里程碑。自兩年前 ARK Invest 於 2023 年 9 月收購 RIZE ETF，並於 2024 年 4 月推出三隻 ARK-ETF 以來，ARK 的資產規模近期有所增長。
這些戰略舉措加強了 ARK Invest 在歐洲主題投資領域的地位，滿足了對結合創新和可持續性的解決方案日益增長的需求。