什么是美联储规章？
联邦储备条例是由联邦储备委员会制定的规则，旨在规范银行和贷款机构的运作，通常是为了响应立法机关颁布的法律。监管银行体系是联邦储备系统的主要职能之一。大多数联邦储备条例的目标是促进银行体系的稳定。
要点总结
- 美联储是美国的中央银行。
- 美国联邦储备系统的主要职能之一是监管和监督美国的银行和银行体系。
- 美联储出于微观审慎和宏观审慎的目的，制定并执行限制成员银行贷款和其他活动的法规。
- 人们普遍认为美联储的行为符合公众利益。
- 中央银行的实际历史以及美联储的规则和政策内容往往反映了其最有权势的政治和金融利益相关者的利益。
美联储规章制度如何运作
美国联邦储备系统的主要职能之一是监管和监督国家银行体系。联邦储备系统理事会最终负责这些活动，并通过各地区联邦储备银行执行这些活动。理事会制定银行业务规范和资本要求，以推进其自身的货币和金融政策，并执行国会颁布的法律。
美联储的规章制度对成员银行具有法律约束力，违反规定的银行可能被美联储关闭。这些规章制度是银行必须遵守的明确书面规则。美联储还会对银行进行监管，审查其运营情况，评估其是否遵守美联储规章制度的字面含义和立法意图，并采取执法行动。
美联储的监管遵循微观审慎和宏观审慎两大原则：
- 微观审慎监管涉及对特定银行进行审查和执行监管规定，以确保其遵守贷款诚信、风险控制和健全资本要求的审慎标准。
- 宏观审慎监管涉及旨在促进整个金融体系稳健性、抵御系统性风险的广泛规则。
美联储对金融体系的监管一直是争论的焦点，在诸如大衰退等金融危机之后，美联储也经常受到批评。作为一家准公共机构，名义上为私有，但由联邦法律设立并授权，美联储通常被期望以公共利益为导向行事。与其他监管机构一样，美联储也可能面临利益冲突和公共选择问题，包括寻租和监管俘获，这些问题可能会反映在其政策和法规中。
联邦储备银行监管历史
在内战之前，银行业监管主要由各州自行负责，只有美国第一银行和第二银行例外。这两家银行是联邦政府管理的联邦储备系统的前身，但存在时间很短。
在大多数情况下，国家对银行体系的监管实际上只包括宪法的一项规定，即任何州都不得要求以黄金或白银以外的任何东西作为债务的法定货币。
自由银行时代
这一时期被称为自由银行时代，因为受国家监管的银行通常可以自由竞争发行以黄金或白银为抵押的贷款和纸币。发行纸币数量超过其储备金的银行则面临市场纪律约束的风险，例如银行挤兑和公众信心崩溃。
允许其特许银行这样做的国家，其市场纪律可能因债务通缩而导致局部经济衰退。银行挤兑和金融危机并非罕见，但由于银行体系的分散性，这些危机持续时间较短且局限于局部地区。总体而言，该国保持了较长时间的经济增长和稳定。
从州级到国家级特许银行
为了筹集战争资金，联邦政府于1862年颁布了《法定货币法》和《国家银行法》。这是一系列旨在将州特许银行逐出市场，并以使用单一国家纸币的全国特许银行取而代之的法律。其中包括：
- 制定国家银行章程及相关法规和准备金要求
- 放弃金本位制，转而发行第一种联邦政府认可的纸币，即绿背纸币。
- 对州立银行征收重税，目的是迫使其发行的纸币退出市场，转而发行联邦特许银行发行的新纸币。
在纽约等国家主要金融中心运营的全国性特许银行的实力和重要性日益增强，而州特许银行的活动则受到抑制。战后几十年，随着支票账户逐渐取代银行发行的纸币而日益普及，州特许和州监管的银行有所复苏。
1907年恐慌
20世纪初，随着美国经济的增长，州特许银行和国家特许银行的数量也随之增长。银行及相关金融机构数量的激增，助长了商品和股票市场的投机活动，导致信贷泛滥，最终酿成资产泡沫。
这些泡沫的周期性破裂，加上通过在华尔街和主要区域商业中心运营的全国联网银行系统，银行之间日益密切的联系，造成了系统性风险的增加和普遍的债务通缩。
此前短暂的局部金融恐慌往往规模和范围不断扩大，威胁到东北部金融中心大型金融机构的利益。这最终导致了1907年金融恐慌以及1907年至1908年的全国性经济衰退。
恐慌过后，来自东北各州的国会议员和华尔街主要银行的代表开始制定计划，进一步集中控制和监管银行体系，以保护主导美国主要金融中心的大型、老牌和关系密切的银行的利益。
联邦储备系统的诞生
这些计划最终随着1913年《联邦储备法》的通过而得以实现，该法案建立了联邦储备系统。该法案依法要求所有银行加入美联储，美联储随后将作为一个由规模最大、实力最强的银行控制的准国家银行卡特尔运作。因此，美联储将对国会委员会负责，而这些委员会的成员通常与主要银行利益集团关系密切。
美联储通过其监管职能，充当该卡特尔的法律执行者，以限制成员银行从事可能对其自身有利但可能增加整个金融部门利益风险的贷款或其他活动。
自成立以来，美联储针对成员银行颁布了大量具体规章和要求。其中一些规章后来被撤销，而另一些则被重新实施。美联储银行业规则和政策的总体内容，是相互竞争的金融和政治利益相关者通过授权立法、监管、游说以及与特殊利益集团谈判等一系列过程相互作用而形成的复杂且不断演变的结果。
美联储、财政部和联邦存款保险公司（FDIC）在一份联合声明中宣布，他们已采取措施“通过增强公众对美国银行体系的信心来保护美国经济”，以保护硅谷银行的储户。硅谷银行于2023年3月倒闭。这三个机构还宣布对纽约州监管机构关闭的Signature银行给予“系统性风险豁免”。
美联储规章清单
由于许多美联储规章的正式名称冗长，因此通常以其指定的规章字母来指代，例如D、T或Z规章。这些字母按字母顺序分配，随着新规章的颁布而更新，新的规章不得不采用双字母格式，例如AA、BB等。美联储规章概述如下：
- A：联邦储备银行的信贷扩张
- B：平等信贷机会，禁止贷款机构歧视借款人。
- C：住房抵押贷款披露（已废除），该法案要求抵押贷款机构向联邦政府披露其贷款模式信息。
- D：存款机构的准备金要求
- E：电子资金转账
- F：银行间负债的限制
- G：披露和报告与《社区再投资法案》相关的协议
- H：州立银行机构加入联邦储备系统的情况
- I：联邦储备银行股本的发行和注销，其中规定了成员银行的股票认购要求。
- J：联邦储备银行收取支票和其他款项以及通过联邦电汇进行资金转账
- K：国际银行业务部，负责监管美国银行和外国银行在美国的国际业务。
- L：管理层官员交叉任职限制，该限制规定了官员与多家存款机构之间可能存在的管理关系。
- M：消费租赁
落实《贷款真实披露法》 - N：与外国银行和银行家的关系
- O：向成员银行的高管、董事和主要股东提供的贷款
- P：消费者信息隐私（已废止），该法案实施了《格雷姆-里奇-比利雷法案》。
- 问：银行控股公司、储蓄贷款控股公司和州成员银行的资本充足率
- R：1934年证券交易法中关于银行作为经纪人的定义的例外情况
- S：向金融机构提供财务记录的补偿；某些财务记录的保存要求
- T：经纪商和交易商的信贷
- U：银行和除经纪人或交易商以外的个人为购买或持有保证金库存而提供的信贷
- V：公平信用报告
- W：成员银行及其关联银行之间的交易
执行《联邦储备法》第23A条和第23B条的规定 - Y：银行控股公司和银行控制权变更
- Z：贷款真相
- AA：不公平或欺骗性行为或做法（已废除）
- BB：社区再投资
执行《社区再投资法》 - CC：资金可用性和支票收取
- DD：储蓄真实性（已废除）
- EE：金融机构净额结算资格
- FF：获取和使用与信用相关的医疗信息
- GG：禁止为非法网络赌博提供资金
- HH：指定金融市场公用事业
- 二、借记卡交换费和路由费
- JJ：基于激励的薪酬安排
- KK：掉期保证金和掉期推出
- LL：储蓄贷款控股公司
- MM：互助控股公司
- NN：零售外汇交易
- OO：证券控股公司
- PP：与《多德-弗兰克法案》第一章相关的定义
- QQ：解决方案
- RR：信用风险留存
- TT：监管和监管费用评估
- VV：自营交易及与受监管基金的关系
- WW：流动性风险计量标准
- XX：浓度限值
- YY：加强审慎标准
由美联储监管银行业有哪些好处？
美国联邦储备系统是美国的中央银行，也是世界上最有影响力的金融机构之一。美联储的职责包括执行国家货币政策、维护国家金融稳定、提供金融服务以及监管国家银行体系——特别是银行控股公司及其子公司。
美联储对银行业监管的监督确保了银行安全、稳健、高效地运营。银行在风险管理和财务状况方面必须遵守联邦准则，所有这些准则都会通过评估进行核实。不遵守规定的银行可能会面临罚款或其他纪律处分。
美联储有哪些职能？
美联储是美国的中央银行，根据 1913 年《联邦储备法》成立。美联储有几项关键职能，包括监督国家货币政策、维护和确保国家金融稳定、提供金融服务（向银行、信用社和其他存款机构）以及监管国家银行体系。
为什么美联储的监管规定对银行体系如此重要？
美联储的金融服务监管至关重要，因为它们确保了国家银行体系平稳安全地运行。如果没有美联储的监管，金融机构可能缺乏必要的架构，从而无法稳健高效地运作。这些监管规定确保，如果银行违反规章制度，就必须向中央机构负责。
综述
美国联邦储备系统自1913年《联邦储备法》颁布以来一直存在，是世界上最具影响力的金融机构之一。作为中央银行，美联储承担着多项关键职能，其中包括监管国家银行体系。这些监管措施有助于约束国家银行体系，使其根据自身规模和风险管理评估结果合规运营。不合规的银行可能会被处以罚款，并面临其他处罚。